22. 모멘텀의 오묘한 세계 (7) - 듀얼모멘텀

지금까지 모멘텀 전략을 열심히 공부했습니다. 상대모멘텀(영상 8, 9, 14) 와 절대모멘텀(영상 17, 18, 21)을 나눠서 배웠는데, 이 두 개를 결합해서 둘의 장점을 취하는 듀얼모멘텀이라는 기발한 전략이 있습니다. 이 전략은 상대모멘텀처럼 지수보다 수익이 높고, 절대모멘텀처럼 지수보다 MDD(최대손실)이 적습니다!! 두 세계의 좋은 점만 취하는 거죠. 이 전략은 주식이던 채권이던 부동산이던 원자재던 어떤 자산군을 쓰던 통하는 그런 놀라운 전략이기도 합니다. 자료: Antonacci: Risk Premia Harvesting Through Dual Momentum(2013) 듀얼모멘텀 투자 전략 (번역본)- 세기의 명작입니다. 절대로 제가 역자라 추천하는 것 아닙니다. 링크: http://www.optimalmomentum.com/RiskPremiaHarvesting.pdf